Art. 271

Incalcarea dispozitiilor prezentei legi si a reglementarilor adoptate in aplicarea acesteia se sanctioneaza administrativ, disciplinar, contraventional sau penal, dupa caz.

Art. 272

Constituie contraventii urmatoarele fapte:

a) incalcarea prevederilor prezentei legi ori ale reglementarilor emise de C.N.V.M. in aplicarea prezentei legi;

b) desfasurarea fara autorizatie sau cu incalcarea oricarei conditii sau restrictii prevazute in autorizatie, a oricaror activitati sau operatiuni pentru care prezenta lege sau reglementarile C.N.V.M. impun autorizarea;

c) nerespectarea regulilor prudentiale si de conduita;

d) nerespectarea masurilor stabilite prin actele de control sau in urma acestora;

e) nerespectarea obligatiilor de auditare a situatiilor financiare sau auditarea lor de persoane neautorizate.

Art. 273

(1) Savarsirea contraventiilor prevazute la art. 272 se sanctioneaza cu:

a) avertisment;

b) amenda;

c) sanctiuni contraventionale complementare, aplicate dupa caz:

1. suspendarea autorizatiei;

2. retragerea autorizatiei;

3. interzicerea temporara a desfasurarii unor activitati si servicii ce cad sub incidenta prezentei legi.

(2) C.N.V.M. poate face publica orice masura sau sanctiune impusa pentru nerespectarea prevederilor prezentei legi si ale reglementarilor adoptate in aplicarea acesteia, cu exceptia situatiilor care, prin difuzare publica, ar pune in pericol functionarea in conditii normale a pietei sau ar aduce prejudicii deosebite partilor implicate.

Art. 274

(1) Savarsirea contraventiilor prevazute la art. 272 se constata de catre persoanele fizice, imputernicite in acest scop de catre C.N.V.M., care exercita atributii privind supravegherea, investigarea si controlul respectarii dispozitiilor legale si ale reglementarilor aplicabile pietei de capital.

(2) La primirea actelor de constatare ale agentilor sai, C.N.V.M. poate dispune extinderea investigatiilor, luarea de masuri conservatorii si/sau audierea persoanelor vizate, respectiv sanctionarea faptelor controlate.

Art. 275

(1) La individualizarea sanctiunii se va tine seama de circumstantele personale si reale ale savarsirii faptei si de conduita faptuitorului.

(2) In cazul savarsirii de catre o persoana, in mod repetat, in decurs de 3 ani, a unei contraventii, sau de catre o persoana care a fost sanctionata in ultimii 3 ani si pentru care nu a intervenit prescriptia, sanctiunea stabilita va fi aplicata cumulativ cu maximul amenzii pentru ultima contraventie savarsita.

(3) In cazul constatarii savarsirii a doua sau mai multe contraventii, se aplica sanctiunea cea mai mare, majorata cu pana la 50%, dupa caz.

Art. 276

Limitele amenzilor se stabilesc dupa cum urmeaza:

a) intre 0,5% si 5% din capitalul social varsat, in functie de gravitatea faptei savarsite, pentru persoanele juridice;

b) intre 5.000.000 lei si 500.000.000 lei, pentru persoanele fizice, acestea putandu-se actualiza prin ordin al presedintelui C.N.V.M.;

c) intre jumatate si totalitatea valorii tranzactiei realizate cu savarsirea faptelor prevazute la art. 245-248 din titlul VII.

Art. 277

(1) C.N.V.M. poate aplica sanctiuni persoanelor fizice carora, in calitate de administratori, reprezentanti legali sau exercitand de jure sau de facto functii de conducere, ori exercitand cu titlu profesional activitati reglementate de prezenta lege, le este imputabila respectiva contraventie pentru ca, desi puteau si trebuiau sa previna savarsirea ei, nu au facut-o.

(2) Persoanele fizice prevazute la alin. (1) sunt tinute si la repararea prejudiciilor patrimoniale cauzate prin fapta constituind contraventie. Daca fapta este imputabila mai multor persoane, acestea sunt tinute solidar la repararea prejudiciului cauzat.

Art. 278

Termenul de prescriptie a constatarii de aplicare si de executare a sanctiunii contraventionale este de 3 ani.

Art. 279

(1) Savarsirea cu intentie a faptelor prevazute la art. 237 alin. (3), art. 245-248 constituie infractiune si se pedepseste cu inchisoarea de la 6 luni la 5 ani sau cu amenda, in limitele prevazute la art. 276 lit. c), si cu pedeapsa accesorie a interdictiei prevazute la art. 273 alin. (1) lit. c) pct. 3.

(2) Constituie infractiune si se pedepseste cu inchisoare de la 6 luni la 5 ani sau cu amenda, in limitele prevazute la art. 276 lit. c), accesarea cu intentie de catre persoane neautorizate a sistemelor electronice de tranzactionare, de depozitare sau de compensare-decontare.

Art. 280

In ceea ce priveste procedura de stabilire si constatare a contraventiilor, precum si de aplicare a sanctiunilor, prevederile prezentei legi deroga de la dispozitiile Ordonantei Guvernului nr. 2/2001 privind regimul juridic al contraventiilor, aprobata cu modificari si completari prin Legea nr. 180/2002, cu modificarile si completarile ulterioare.